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신종 코로나 바이러스 확산, ICT 산업에 미칠 영향 주목
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2020-01-28

□ (발단) 중국 우한에서 ‘신종 코로나 바이러스’ 발병…WHO, 국제 공중보건 비상사태 선언

○ 중국 중부의 정치・경제・문화・금융・교통 중심지로 상주인구 약 1,100만 명, 유동인구 500만 명에 달하는 후베이성 우한시에서 ’19.12월 원인 미상의 신종 폐렴 발생

 - 중국 보건 당국은 우한에서 잇따라 발생한 폐렴 사례를 ’19.12.31일 세계보건기구(WHO)에 보고하며 외부에 최초 공개

 - 이후 폐렴 원인 규명 작업에 돌입하면서 미국 질병관리예방센터(CDC)는 발병 중심지가 우한 수산물 시장이라고 결론 내리고 ’20.1.1일 시장 폐쇄

 - 세계보건기구(WHO)는 긴급회의를 개최해 우한 폐렴을 ‘신종 코로나 바이러스(2019-nCoV 급성 호흡기 질환)’로 명명하고 ‘국제 공중보건 비상사태(PHEIC)*’ 선언(1.30)
   

  *Public Health Emergency of International Concern: 가장 심각한 전염병의 경우에 사용하는 조치



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○ 중국 정부는 최대 명절인 춘절 연휴기간을 당초 1.30일에서 최대 2.13일까지 연장하며 각 지역 인구 이동을 제한하고 감염 확산 방지를 위한 전방위적 대응 태세 돌입


 - △접촉자 감시 강화를 위해 주요 도로 조사 및 국경검역, 정보공유 △유엔 및 회원국과의 협조체제 확보 △실시간 유전자 염기서열분석 등 대응 강화

 - 아울러 발원지인 우한뿐만 아니라 인근 소주, 상하이 등 주변 지역 기업의 휴업 연장, 강제 휴무 조치를 시행하면서 중국뿐만 아니라 세계 경제와 교역에 리스크가 가중되는 분위기
   

  ※상하이, 광둥성, 장쑤성 등 17개성과 직할시가 춘절 연휴기간을 2.9일까지 우한이 위치한 후베이성은 2.13일까지 연장했으며 추가 연장 가능성도 논의 중

 - 다수의 다국적 기업(디즈니, 스타벅스, 맥도날드 등)은 중국에서의 영업 활동을 중단하고 근로자의 본국 송환 추진

 - 구글은 중국 본토와 홍콩・대만 등 중화권 내 모든 사무실을 잠정 폐쇄한다고 밝혔으며 애플은 현지 매장과 고객센터 잠정 중단, 페이스북도 직원의 중국 출장 등을 금지

- 이처럼 중국에 진출한 주요 ICT 기업까지 신종 코로나 바이러스 대응을 서두르면서 반도체・스마트폰・디스플레이 등 주요 ICT 시장에서도 우려와 리스크 등 다양한 전망 시나리오 대두

□ (반도체) 우한은 중국 메모리 반도체 산업 거점, 글로벌 공급망 타격 등 리스크 확대

○ (중국의 반도체 굴기 지연) ’25년 반도체 자급률 70% 달성을 목표로 국가 주도하에 공격적으로 추진해 온 반도체 육성 사업에 차질 예상

 - 우한에는 중국 대표 낸드플래시 생산업체인 YMTC와 노어플래시 생산업체인 XMC가 위치해 있는데 춘절 연휴 기간이 연장되면서 설비 납품, 출입 통제로 인해 공장 운영 여건이 점차 악화
   

  ※푸젠성에 있는 ‘푸젠진화’, 안후이성에 공장을 둔 ‘허페이창신’과 함께 YMTC는 3대 국유 메모리반도체 기업

 -특히 ’16년 말 후베이성에 240억 달러를 투자해 대규모 3D 낸드플래시 공장을 착공한 YMTC는 ’19년 64단 양산에 이어 금년에는 128단 제품을 양산할 계획이었으나 순탄치 않은 상황

 -일각에서는 아직 YMTC와 XMC의 생산량이 글로벌 시장에서 차지하는 비중이 미미하기 때문에 단기간 내 중국 및 세계 반도체 산업에 미치는 영향은 제한적일 것으로 예측
   

  ※현재 YMTC의 우한 팹 캐파(CAPA)는 20~25K/월로 전체 NAND 웨이퍼 캐파의 1% 수준

 - 하지만 장기적 관점에서는 기술개발과 신규 생산라인 증설이 지연되면서 중국의 반도체 산업 굴기가 늦춰질 것이라는 전망

(글로벌 공급망 변수) 세계 반도체 수요 절반 이상을 차지하는 중국의 생산 공장, 제조 설비 가동 중단이 장기화하면 부품 수급 차질 등 글로벌 공급망에 잠재적 위협 야기

- 세계 공장으로 불릴 만큼 각종 전자기기 제조설비가 집중되어 있는 중국은 글로벌 반도체 수요의 약 53%를 차지(International Business Strategies, 1.28)하는 거대 시장

- 중국 정부는 바이러스 발원지인 우한뿐만 아니라 상하이, 장쑤성, 광둥성 등 17개성과 직할시까지 기업 연휴기간을 연장하면서 해당 지역 공장의 조업 중단이 불가피한 상황

- 아울러 교통 통제와 검역 강화 등으로 물류・조달에 차질이 발생하면서 반도체 업체, 소재・부품사, 완제품 업체, 유통사 등으로 이어지는 글로벌 공급망에 영향을 미칠 전망

- 과거 사스 사태와 달리 중국의 경제 비중이 높아졌으며 글로벌 공급망의 주역으로 성장했기 때문에 영향은 불가피할 전망
   

  ※세계 경제에서 차지하는 중국 경제 비중: 4.3%(’03, 사스 발생 당시) vs 15.9%(’18)
   

  ※세계 수출 시장에서 차지하는 중국 전자・통신 장비 수출 비중: 12.3%(’03) vs 31.6%(’18)

(반도체 시장 회복 지연) ’19년 하반기부터 메모리 재고 감소, 가격 하락세가 일정 수준으로 정상화되며 기대감이 나타난 메모리 반도체 시장의 불안 요소로 작용 가능

- 중국 현지 공장의 휴업 연장과 인력 확보 어려움에 따른 생산・공급 차질 등 예상치 못한 시장 리스크가 나타나면서 반도체 시장 개선 속도가 늦춰질 수 있다는 우려

- 다만 메모리 반도체 가격이 이제 막 반등하기 시작했으며 가속도 붙은 5G 투자 등 반도체 시장 호재와 맞물려 단시간 내 역성장세로 돌아서는 부정적 영향은 제한적일 것으로 예상

(국내 업계도 상황을 주시하며 사태 장기화에 대비) 최소 인력으로 중국 현지 공장을 가동하면서 부품 수급과 긴급 상황 등 만일의 사태에 대비한 플랜을 준비하는 분위기

- DRAM 가격 소폭 반등, 메모리 재고 감소 등으로 연초 반도체 시장 기대감이 높아지며 국내 업계도 실적 개선 등 낙관적 전망이 이어진 가운데 이번 사태가 장기화될 경우에 촉각
   

  ※ 중국은 우리나라 최대 반도체 수출국으로 삼성전자・SK하이닉스가 중국 화웨이・비보 등 주요 업체에 메모리반도체・통신칩・이미지센서 등을 공급

- 반도체는 생산 라인 중단 시 공정 과정 특성 상 피해가 매우 크기 때문에 중국 내 삼성전자(시안・쑤저우)과 SK하이닉스(우시・충칭) 등 반도체 공장은 최소 인력으로 탄력적 운영

- 하지만 가전・자동차・배터리 등 전방위적으로 중국 내 생산 시설 중단이 이어지고 있으며 도시 간 교통 봉쇄까지 더해져 물류 여건이 악화될 경우 부품 수급과 조달 문제가 현실화될 전망
   

  ※삼성전자・LG전자 등도 스마트폰・가전제품 생산에 필요한 일부 부품을 중국에서 수입하는데 현지 공장 가동이 중단되면 수급 차질

 -이에 삼성전자・SK하이닉스뿐만 아니라 현대자동차・LG전자 등 주요 기업은 중국 공급망을 긴급점검하며 사태 장기화에 대비한 조달・수출 국가 다변화 등 ‘컨틴전시 플랜(비상 계획)’을 점검

□ (스마트폰) 신제품 출시 지연, 소비 심리 위축 등으로 출하량 감소, 성장 둔화에 무게

○ (세계 스마트폰 출하량 감소) SA는 이번 사태를 계기로 금년 글로벌 스마트폰 출하량은 기존 전망대비 2% 가량(3,000만 대) 감소한 약 14억 7,000만 대 수준이 될 것으로 전망
  

  ※ 당초 SA는 5G 상용화 확산 등으로 세계 스마트폰 출하량이 ’19년 대비 2∼3% 성장한 15억 대 수준에 달하며 ’16년 이후 처음으로 반등 예상

 - 세계 스마트폰 제조 70%를 차지하는 중국에서 검역 강화와 여행 제한 여파로 생산 인력 감소, 공장 운영 중단, 물류・조달 지연 등이 발생해 부정적 영향을 미칠 것이라고 설명

- 특히 화웨이・오포・비보・샤오미 등 주요 제조사의 리스크 부담이 커지는 중국은 스마트폰 출하량이 5% 감소하며 가장 큰 영향을 받을 것으로 관측
   

※ 아직까지 설비 가동 중단은 확인되지 않았으며 화웨이는 1.28일부터 중국 전역 매장 영업을 임시 중단

(애플 타격 가능성) 폭스콘 등 주요 공급 업체의 부품 수급 차질, 중국 매출 하락 우려, 3월 신제품 발표 지연 등이 시장 불안 요소로 부상

- 후베이성 인근인 허난성과 남부 광둥성에 밀집해 있는 애플 제조 공장이 중국 정부 방침에 따라 일부 생산시설을 2.10일까지 중단한 상태이며 애플 역시 2.9일까지

중국 본토 모든 공식 매장을 임시 폐장한다고 공지(2.1)

-애플 전체 매출의 약 20%를 차지하는 최대 시장 중국에서 부품 조달 차질, 소비 심리 위축 등이 판매에 영향을 미칠 경우 실적 하락이 불가피할 전망
   

※ 애플 전문 분석 증권사인 TF인터내셔널증권과 애플인사이더에 따르면 신종 코로나 바이러스에 따른 불확실성과 소비자 신뢰도 문제 등으로 올 1분기 아이폰 출하량은 전년 동기 대비 10% 감소한 3,600∼4,000만 대로 예측(2.2)

- 또한 보급형 스마트폰 아이폰SE2(가칭)의 3월 출시를 목표로 2월에 양산을 시작할 예정이었으나 아이폰 제조 공급망이 영향을 받으면서 출시 일정이 불투명할 것으로 관측(9to5Mac)

- 한편 일각에서는 애플 부품을 생산하는 폭스콘이 자체 비상 대책을 마련하고 애플 역시 부품 조립 라인을 이중(dual-sourcing)으로 진행하기 때문에 큰 영향은 없을 것이라는 전망
 

  ※ 폭스콘은 인도 공장의 생산 물량을 확대하는 등 생산 차질은 없을 것이라는 입장

(국내 제조사, 당장의 영향은 미미하나 사태 장기화에 대피 필요) 중국 내 스마트폰 공장을 폐쇄하면서 당장의 피해나 부정적 영향은 크지 않다는 것이 업계 중론

- 삼성전자는 중국 스마트폰 시장 실적 부진 등을 이유로 이미 ’18.12월 중국 톈진 공장을 철수했으며 ’19.10월 후이저우 공장도 폐쇄해 생산 물량에는 큰 타격이 없을 것으로 예상
 

  ※ 상하이에 오픈한 유일한 플래그십 매장 운영을 2.9일까지 중단

 - 오는 2.11일 발표를 앞둔 갤럭시 S20, 갤럭시 Z 플립 등 플래그십 제품은 주요 생산 기지가 인도・베트남에 위치해 있어 안정적 공급이 이루어질 것으로 관측
  

  ※ 다만 이번 사태가 장기화될 경우 중국 기업으로부터 셀・패널 등 부품을 공급받는 인도・베트남 생산시설에서 부품 조달 등 문제가 발생할 가능성

- 반면 올해 중저가 보급형 스마트폰 약 3,000만 대를 중국에서 ODM 방식으로 생산하려던 계획이 영향을 받는 등 부분적인 타격 가능성은 존재

- 중국 ODM 업체의 생산 기지가 비교적 우한과 가까운 우시・시안에 자리 잡고 있기 때문에 이들 조업 중단이 장기화될 경우 안심할 수 없다는 견해

(디스플레이) 中 주요 업체, 바이러스 진원지 우한에 위치…생산량 미미해 영향은 제한적

○ (중국 업계) 최대 디스플레이 업체인 BOE*・CSOT・Tianma 등이 현지에서 패널 공장을 가동 중이나 이들의 생산량이 미미해 글로벌 시장에 미치는 영향은 크지 않을 전망
  

  *BOE: B17 10.5세대 LCD 공장, CSOT: T3 LTPS LCD 공장 및 6세대 OLED 공장, Tianma: 6세대 OLED 공장

 -BOE는 최신 공정 라인인 B17 가동을 ’19년 말 시작해 아직 본격 양산단계 수준은 아니며 CSOT・Tianma의 6세대 OLED 생산량도 미미한 수준으로 알려져 영향은 제한적으로 예상

 - 다만 안후이성 허페이시에 위치한 주력 공장이 영향을 받게 되면 전체 디스플레이 산업에 파장이 불가피할 전망

 - 우한시와 직선거리로 약 300km 떨어져 있는 허페이시는 BOE의 첫번째 10.5세대 LCD 생산 라인과 8세대・6세대 생산라인이 있으며, LCD 출하량 1위로 올라선 주력 생산 거점 지역

 - 이에 디스플레이 산업 거점인 허페이시까지 공장 중단, 물류 지연 등이 발생할 경우 중국의 디스플레이 산업에 타격을 줄 것이라는 전망
   

  ※ IHS Markit에 따르면 2월 중국 소재 LCD 공장 가동률은 10∼15% 하락할 것으로 전망

○ (국내 업계) 일부 공장 가동 중단, 생산량 조절 등 시장 상황에 대응하고 있으며 일각에서는 반사이익도 예상

- LG디스플레이가 최근 중국 광저우에 OLED 신공장을 완공하고 조만간 가동을 준비하고 있었으나 현지 여건이 녹록치 않게 되면서 OLED 로드맵에 차질 예상
   

  ※ 광저우 8.5세대 OLED 패널 공장에서는 고해상도의 55・65・77인치 등 대형 OLED를 주력으로 생산하며 월 6만 장(유리원판 투입 기준) 생산을 시작으로, ’21년 최대 생산량을 월 9만 장으로 끌어올릴 계획

- 또한 LG디스플레이는 옌타이 LCD 모듈 공장 중단에 이어 난징 공장 가동 중단을 발표(2.3)한 가운데 2.10일부터 정상화한다는 방침이지만 그 동안 피해가 누적될 것이라는 전망 다수
   

  ※ LCD 모듈 공장은 액정 패널을 TV 형태로 조립해주는 곳으로 이들 공장에서 만들어진 제품은 LG전자 등 세계 TV 세트 업체로 판매되기 때문에 디스플레이뿐 아니라 TV 업체까지 연쇄 피해 예상

 - 쑤저우・톈진・둥관 등에 공장을 운영 중인 삼성디스플레이도 일부 모듈 공장을 중심으로 생산량 조절에 나서며 시장 상황에 탄력적으로 대응

 - 한편 우한의 디스플레이 공장 생산 차질과 물류 지연 등으로 공급이 원활하지 않을 경우 글로벌 LCD 공급 과잉 현상이 해소되고 국내 업계의 반사이익으로 이어질 가능성도 제기

 - 아울러 중국 업체의 LCD・OLED 장비 발주가 지연될 수 있다는 점도 국내 업계가 기술 격차를 더욱 확대하고 가격 상승효과를 누릴 수 있는 기회

(네트워크 장비) 피해 가능성 희박, 5G 설비 투자 등 성장세 이어질 전망

○ 5G 시대 개화와 맞물려 장비 업계의 투자가 활기를 띠면서 중국 내 생산 차질, 5G 투자 수요 위축 등 신종 코로나 바이러스로 인한 부정적 요인을 상쇄시킬 것이라는 전망

○ 특히 국내 대다수 네트워크 장비 업체는 우리나라와 베트남에 생산 기지를 보유하고 있어 사실상 피해 가능성은 낮을 것으로 관측○

○ 중국 내 위치한 화웨이・ZTE(심천), 노키아(상하이)・에릭슨(북경) 등은 영향권에 위치하지만 현재 큰 타격은 없는 상황이며 사태가 확산될 경우 투자 부담 등 리스크가 나타날 전망

○ 아울러 차이나모바일・차이나유니콤・차이나텔레콤 등 주요 통신사가 올 3월부터 본격적인 기지국 구축에 나설 계획인 바, 사태 장기화 시 일정에 차질 예상

(PC・노트북) 중국 현지 생산라인 차질…부품 수급 문제로 이어지며 시장 위축

○ 졸업・입학 시즌을 맞아 최대 성수기인 1분기 PC・노트북 시장은 이번 사태로 그래픽카드・메인보드 등 주요 부품의 재고 부족이 우려되며 시장 불안감 확대

 -중국의 춘절 연휴를 대비해 재고를 확보해두었지만 예상치 못한 사태로 연휴기간이 늘어나면서 물량 부족이 현실화

 -PC・노트북 핵심 부품 제조 공장이 중국에 집중해 있어, 주요 도시 간, 국가 간 바이러스 확산 차단 조치에 따른 부품 수급에 비상

○ 게다가 DRAM 모듈과 SSD 등 PC용 메모리 저장장치 가격도 상승세를 그리면서 전반적으로 PC 가격 인상도 불가피

○ 국내외 주요 업체들은 중국 생산 시설과 정보를 공유하며 생산 재개 시점을 파악하는 한편 성수기 재고 관리에 집중하며 이번 사태에 대응

○ 국내외 주요 ICT 전시회・콘퍼런스 일정 취소・연기・보류하거나 규모 축소

○ 화웨이가 ‘개발자 컨퍼런스 2020’을 3월말로 연기하고 3월 예정인 중국 상하이 ‘세미콘차이나’ 개최 여부도 불확실한 것으로 알려지는 등 ICT 업계의 주요 행사 준비도 타격

○ 세계 최대 모바일 행사인 ‘MWC 2020’ 개최를 앞둔 스페인도 1.31일 첫 신종 코로나 바이러스 확진자가 발생하면서 행사 추진과 준비에 많은 이목 집중


국내에서도 한국SEMI 주최로 2.5∼7일까지 진행 예정이던 ‘세미콘코리아 2020’를 취소했으며 한국판 CES인 ‘대한민국 혁신산업대전’도 무기한 연기・보류



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